چگونه در LBank Hegic (HEGIC) بخریم

Hegic یک پروتکل معاملات آپشن غیرمتمرکز است که برای تسهیل ایجاد و تسویه مشتقات درون زنجیره‌ای (on-chain derivatives) طراحی شده است. این پروژه که در ابتدا بر روی بلاکچین Ethereum ساخته شد و بعدها به شبکه Arbitrum گسترش یافت، با هدف آوردن قابلیت‌های آپشن‌های مالی سنتی به اکوسیستم مالی غیرمتمرکز (DeFi) است. برخلاف صرافی‌های متمرکز که برای تطبیق خریداران و فروشندگان به دفتر سفارش (order books) یا بازارسازان خاصی متکی هستند، Hegic از مدل همتا به استخر (peer-to-pool) استفاده می‌کند. این سیستم به کاربران امکان می‌دهد تا مستقیماً با استخرهای نقدینگی که توسط قراردادهای هوشمند (smart contracts) مدیریت می‌شوند، تعامل داشته باشند؛ این قراردادها به عنوان طرف مقابل جمعی برای تمامی معاملات عمل می‌کنند. فناوری اصلی این پلتفرم حول قراردادهای هوشمند تخصصی به نام قراردادهای پوشش ریسک (hedge contracts) می‌چرخد. این قراردادها به شرکت‌کنندگان امکان خرید یا فروش آپشن‌های خرید (call options) و فروش (put options) بر روی دارایی‌های رمزنگاری شده اصلی مانند Ethereum و Wrapped Bitcoin را می‌دهند. خریداران این قراردادها مبلغی را به عنوان حق‌بیمه (premium) پرداخت می‌کنند تا حق خرید یا فروش یک دارایی را با قیمتی از پیش تعیین شده به دست آورند، در حالی که ارائه‌دهندگان نقدینگی (liquidity providers) با واریز دارایی‌های خود به استخرهای پروتکل، نقش نویسنده آپشن (writer) را ایفا می‌کنند. در ازای تأمین وثیقه مورد نیاز برای پشتیبانی از این آپشن‌ها، ارائه‌دهندگان نقدینگی حق‌بیمه و بخشی از کارمزدهای تسویه (settlement fees) تولید شده توسط پلتفرم را کسب می‌کنند. توکن کاربردی بومی این پروژه HEGIC است. این توکن چندین عملکرد حیاتی در اکوسیستم دارد. یکی از نقش‌های اصلی آن، حاکمیت (governance) است که به دارندگان امکان می‌دهد تا پارامترهای پروتکل، ساختارهای کارمزد و ارتقاءهای آینده را از طریق یک فرآیند جامعه‌محور پیشنهاد داده و درباره آنها رأی دهند. علاوه بر این، این توکن برای استیکینگ (staking) استفاده می‌شود. کاربران می‌توانند توکن‌های خود را استیک کنند تا در مکانیسم تقسیم کارمزد پروتکل شرکت کرده و سهمی از کارمزدهای تسویه‌ای که توسط تریدرها پرداخت می‌شود را دریافت کنند. این پلتفرم همچنین دارای مدل "Stake and Cover" است که استیکینگ را با تأمین نقدینگی ادغام می‌کند تا کارایی سرمایه را بهبود بخشد و امنیت پروتکل را بیشتر کند. تمرکز اصلی Hegic بر ارائه یک محیط غیرحضانتی (non-custodial) و بدون نیاز به مجوز (permissionless) است. کاربران برای معامله یا تأمین نقدینگی نیازی به طی کردن فرآیندهای ثبت‌نام یا تأیید هویت ندارند. با خودکارسازی کل چرخه حیات یک قرارداد آپشن — از خرید تا انقضا یا اعمال آن — این پروتکل شفافیت را تضمین می‌کند و نیاز به واسطه‌های مورد اعتماد را از بین می‌برد. این رویکرد بدون نیاز به اعتماد (trustless) به منظور فراهم آوردن کنترل کامل معامله‌گران بر دارایی‌هایشان است، در حالی که تجربه کاربری ساده‌تری نسبت به پلتفرم‌های مشتقات سنتی ارائه می‌دهد. Hegic از طریق معماری غیرمتمرکز خود، به توسعه ابزارها و استراتژی‌هایی ادامه می‌دهد که به کاربران کمک می‌کند تا ریسک را مدیریت کرده و سبد دارایی‌های دیجیتال خود را به روشی کاملاً درون زنجیره‌ای (on-chain) پوشش دهند. بیشتر بدانید